Az elemzés kiemeli, hogy a menedzsment megerősítette a teljes évre vonatkozó EBIT-előrejelzését és pontosította bevételprognózisát.
A Concorde elemzője szerint visszatekintve a LINK felvásárlása nem volt a legjobb döntés, azonban a gyenge teljesítmény nem a Waberer’s-nek, hanem a Lengyelországban egyre növekvő szürke foglalkoztatásnak tudható be, ami kihívássá teszi az átlátható működést. A LINK átalakítása jövőre segíthet az ITS (nemzetközi fuvarozás és szállítmányozás) szegmensnek, különösen, ha a lengyel gazdaság a jelenleg várt 4% körüli növekedésre lesz képes. Az elemzés szerint a menedzsment sokkal agilisabb, mint öt évvel ezelőtt volt, ezért nem aggódik az elemző a lengyelországi működési fordulattal kapcsolatban.
A biztosítási szegmens eredményei a számviteli szabályozás változásai miatt meglehetősen hektikusak lettek, ezért nem tulajdonít nagy jelentőséget a jelenlegi kiemelkedően magas EBIT-nek a Concorde. Ettől függetlenül nem lehet kétséges, hogy a szegmens nagyon jól irányított, és amint a már aláírt akvizíciók megvalósulnak, a szegmens tovább javíthatja eredményeit. Az RCL-en (szerződéses logisztikai szegmens) belül a legfontosabb kérdés, hogy az Audi szerződés jövőre mennyire lesz negatív hatással az eredményre, és a várhatóan gyorsuló magyar fogyasztás mennyire tudja ellensúlyozni ezeket a negatív hatásokat.
A legfontosabb üzenet mindenekelőtt a megerősített előrejelzés, amely erősítheti a befektetők bizalmát, miután a Waberer’s részvényei az elmúlt hónapokban alulteljesítettek
- zárja elemzését a Concorde.
Címlapkép forrása: Shutterstock
